Послужной список - это кривая результатов инвестора, учреждения коллективного инвестирования или торговой системы за определенный период времени.
Послужной список формируется набором операций, выполненных трейдером за период времени. В некотором смысле, послужной список для трейдера, как академическая успеваемость для студента университета. Это история результатов.
Например, если студент получил три университетских диплома и в общей сложности 120 предметов, его послужной список будет отражать все его оценки.
Другим примером могут быть бухгалтерские записи компании. Компания отражает свои прибыли или убытки, а также свой баланс в годовой отчетности. Но ваш послужной список - это запись всех бухгалтерских записей, которые привели вас к получению такого результата. Эти бухгалтерские записи регистрируются в журнале.
Разница между послужным списком и основной статистикой
В первую очередь важно хорошо различать послужной список и основную статистику. Основная статистика связана с доходностью и риском.
Обычно инвестиционные фонды или трейдеры предоставляют информацию о том, что они получили (прибыльность), что они потеряли (максимальная просадка), а также об изменении этих прибылей и убытков (волатильность). Первый - это показатель прибыли, а два последних - меры риска. Однако послужной список идет гораздо дальше. Это подробный отчет о каждой операции.
Ниже приведен пример того, что такое послужной список, а что нет.
Это не послужной список
Хотя это подробная статистика, данные на изображении выше не считаются послужным списком. Это подробная статистика результатов торговой системы, но только это.
Это послужной список
Верхнее изображение - реальный послужной список. Это послужной список первых 36 операций одной и той же торговой системы с первого изображения. В этом послужном списке в общей сложности 1276 операций за 9 месяцев. Как видим, каждая операция у нас подробно записана. Время, тип операции (длинная или короткая), количество купленных или проданных контрактов, цена входа, цена выхода и т. Д.
Рейтинг послужного списка
Чтобы оценить историю операций трейдера, желательно знать, какие переменные мы должны изучить. В нашем случае изучить 1276 операций непросто. Вот почему мы должны делать общие выводы на основе его изучения. Есть много способов оценить послужной список. Самые простые появляются в отчете, который мы видели изначально. То есть подробная статистика истории результатов.
В этом подробном исследовании, помимо графика, у нас есть много статистических данных. Среди наиболее важных:
- Экономическая эффективность: Он получается путем деления общей чистой прибыли на первоначальный депозит, умноженного на 100, чтобы выразить его в процентах. В этом случае начальный депозит составляет 20 000 долларов. Таким образом, доходность составляет 379% ((75 880,46 / 20 000) * 100)
- Коэффициент прибыли или коэффициент прибыли: Сколько евро или долларов мы зарабатываем на каждый потерянный евро или доллар. В этом случае на каждые 2,23 доллара, которые мы зарабатываем, мы теряем 1 доллар.
- Максимальная просадка: Максимальное снижение по отношению к нашему капиталу за исследуемый период. Максимальная просадка данной торговой системы составляет 3,79%. Другими словами, максимальный убыток, который у нас был, составил 3,79% за исследуемый период.
- Шанс успеха: Это актуальная статистика, но не определяющая. Другими словами, что действительно важно, так это то, сколько выигрывает система, когда она добивается успеха, и сколько она теряет, когда терпит неудачу. В этом случае торговая система работает в 18% случаев и дает сбой в 82%. Конечно, когда ему это удается, он выигрывает гораздо больше, чем когда проигрывает. Следовательно, рентабельность положительная. Прежде всего важно знать, что вы упустите больше, чем будете правы.
Другими важными мерами для оценки послужного списка являются VaR, волатильность или моделирование Монте-Карло. Наконец, следует отметить, что жизненно важно подробно изучить послужной список, прежде чем нанимать услуги профессионала. Послужной список должен быть проверен компанией, имеющей право на это. Если послужной список не проверяется, он не имеет значения. Без этого предварительного исследования не рекомендуется инвестировать.