Коэффициент эффективности измеряет соотношение между валовым доходом и операционными расходами для определения относительной производительности компании.
Коэффициент эффективности помогает нам определить относительную производительность компании. То есть он связывает валовой доход, полученный за определенный период, с операционными расходами, понесенными компанией для получения указанного дохода.
Этот коэффициент устанавливает связь между доходами и операционными расходами, выражая в процентах долю, которая должна быть инвестирована в деятельность компании для достижения определенной суммы валового дохода.
Коэффициент эффективности - это отношение операционных расходов к валовой прибыли. Например, если коэффициент эффективности равен 65%, это означает, что для получения 100 долларов валового дохода компании необходимо потратить 65 долларов на операционную деятельность. Следуя этой идее, мы будем говорить, что одна компания эффективнее другой, когда коэффициент эффективности ниже.
Формула коэффициента полезного действия
Формула для коэффициента полезного действия выглядит следующим образом:
Коэффициент эффективности = Операционные расходы / Валовая прибыль
Он состоит из двух разделительных элементов. С одной стороны, операционные расходы (числитель), а с другой - валовой доход (знаменатель).
Операционные расходы - это расходы, которые компания несет на осуществление своей деятельности. Среди них мы можем рассмотреть такие, как заработная плата, аренда или снабжение (вода и электричество).
С другой стороны, валовой доход - это доход, который компания получает в результате своей деятельности. То есть это разница между чистыми продажами и затратами на продажу. С другой точки зрения, валовой доход - это результат вычитания затрат на продажу из чистых продаж.
Пример коэффициента полезного действия
Компания Winner получила валовой доход в размере 1500 долларов США и операционные расходы в размере 480 долларов США. С другой стороны, компания «Неудачник», являющаяся прямым конкурентом, получила валовой доход в размере 1 450 долларов США, при этом операционные расходы составили 1 002 доллара США. Как вы думаете, какая компания будет иметь лучшие результаты с учетом анализа коэффициента эффективности?
Коэффициент эффективности «победителя» = 480 долл. США / 1 500 долл. США = 32,0%
Коэффициент эффективности "проигравшего" = 1002 доллара / 1450 долларов = 69,1%
Если рассматривать анализ коэффициента эффективности, компания «Победа» более эффективна в операционной деятельности, чем компания «Проигрыш». Но почему мы это знаем? Как интерпретируются данные, которые мы вычислили? Давай увидим это.
Компания-победитель имеет коэффициент эффективности 32%. То есть, чтобы получить 100 долларов дохода, вы должны потратить 32 доллара на развитие своей деятельности.
Напротив, у проигрывающей компании коэффициент эффективности составляет 69,1%. Это означает, что для получения 100 долларов валового дохода вы должны потратить 69,1 доллара на развитие своей деятельности.
Поэтому скажем, что «Побеждающая» компания эффективнее «Проигрышной». Это связано с тем, что для получения такой же суммы дохода (100 долларов США) вам нужно понести меньше расходов (32 доллара против 69,1 доллара США).
Среди некоторых наиболее важных функций коэффициент эффективности помогает инвесторам оценить историческое поведение производительности компании, что помогает принимать решения, вкладывать ли в нее средства.
Кроме того, коэффициенты эффективности часто называют другими коэффициентами, такими как коэффициенты ликвидности или коэффициенты платежеспособности, среди которых коэффициент долга, коэффициент долга, коэффициент долгосрочного долга и коэффициент долга.