Пузырь Южных морей возник в довольно неспокойное время. Произошло это в начале 18 века, когда желание королей покорить новый мир было в самом разгаре. Сдать В Европе между разными странами велись непрекращающиеся войны за контроль над Америкой и господство в мире.
Все это привело к тому, что королевства Англии, Франции и Испании взяли на себя огромный государственный долг. Это привело к тому, что великие державы того времени, в основном Англия, пострадали от одного из самых важных экономических пузырей в истории, что привело к очень сильному экономическому кризису и глубокой экономической рецессии.
Если они скажут вам вложить деньги в компанию и пообещают, что это принесет вам много преимуществ, но не скажут точно, чем именно занимается эта компания, вы бы инвестировали? Это примерно то, что случилось с этим пузырем. Компания была компанией Южных морей. Эта компания практически не вела никакой деятельности, но, несмотря на это, менее чем за год ее акции выросли более чем на 900%. Основываясь, как и во всех пузырях, на иллюзии, что цена будет продолжать расти, а также на ожиданиях, что эта компания будет вести успешный бизнес с Америкой.
Развитие пузыря
Одной из организаций, купивших часть долга Королевства, была Компания Южных морей. Эта компания выпустила акции для собственного финансирования и на эти деньги ссудила государству в обмен на выгодные сделки. И что еще более важно, в этом соглашении было установлено, что компания Южных морей будет иметь исключительное право быть единственной компанией, имеющей право торговать с южноамериканскими колониями Испании.
Предоставление эксклюзивности торговли вызвало интерес английских инвесторов. Инвесторы, увидевшие прекрасные возможности для бизнеса в новом мире. Что побудило их массово покупать акции компании у Южных морей. В 1717 году компания снова приобрела долг у Англии.
В то же время отношения между Англией и Испанией все более ухудшались, поэтому мечта о эксклюзивной торговле с Америкой все более отдалялась, и компания практически не проявляла активности.
В 1719 году бизнес-модель копирует Франция.
В 1719 году французское государство предоставило аналогичное исключительное право на предполагаемые месторождения золота в Луизиане компании из Миссисипи. Стоимость акций этой французской компании за несколько месяцев выросла на 1900%, что привлекло большое количество иностранных инвесторов, в том числе многих англичан.
Однако компания из Миссисипи, как и ее английский тезка, практически не вела никакой деятельности, и деньги были использованы французским правительством для собственного финансирования. Оставив в стороне реальную экономику, вкладывать деньги значительной части граждан в простые спекуляции, проводимые правительствами. Что способствовало увеличению стоимости этих компаний, причем такое увеличение не имело ни малейшего отношения к продвигаемой деятельности. Это привело к тому, что не было ничего реального, чтобы поддерживать это увеличение стоимости.
Правительство Англии, пытаясь остановить отток капитала во Францию, попыталось создать английскую версию компании из Миссисипи, предоставив более эксклюзивные концессии компании Южных морей. И, как будто этого было недостаточно, компания Южных морей предложила выкупить весь государственный долг Англии. Таким образом, это привело к огромному взлету стоимости акций компании.
Кроме того, английское правительство предположило, что Испания либерализует свою торговлю, разрешив вход английской компании, и все это с целью увеличения стоимости акций компании. Он будет стоить менее 130 фунтов в начале 1720-х годов до более 550 фунтов весной.
Заключительная фаза пузыря: эйфория
Финансовые рынки захлестнула огромная покупательская эйфория. Следует помнить, что все это было мотивировано спекуляциями, эмиссией в удобную рассрочку и другими уловками, организованными английским правительством для самофинансирования.
Во Франции компания из Миссисипи, несмотря на все усилия, направленные на обеспечение безупречной работы, вступала в жестокий кризис. Инвесторы начали терять доверие и устремились к обмену векселями, которые, поскольку компания никогда не работала, вскоре были объявлены неконвертируемыми, что вызвало серьезный экономический кризис.
Тем временем в Англии рост цен на акции продолжался, что привлекло больше спекулянтов, и это привело к созданию различных компаний, которые не только начали свою деятельность, но и обманули ничего не подозревающих инвесторов, которые, руководствуясь спекуляциями, купили любые акции, которые казались прибыльными. им. Уже в июне акции компании из Южных морей достигли максимальной стоимости, достигнув 1000 фунтов.
Пузырь лопнул
Впоследствии, продолжая финансовый процесс, который мы наблюдаем во всех экономических пузырях, в июле того же года некоторые инвесторы в компании начали продавать свои акции, что привело к необратимому снижению цен. В августе компания Южных морей в целях выздоровления объявляет о выплате сочных дивидендов. Это не дало ожидаемого результата, и в начале сентября разразилась паника, а вместе с ней и взрыв пузыря. Ситуация была неконтролируемой, стоимость акций упала с 725 фунтов 3 сентября до 150 фунтов 30 сентября.
Несмотря на попытки английского правительства спасти компанию, в декабре того же года она рухнула, и цена ее акций достигла начального уровня. Тем не менее, компания продолжала работать, хотя ее прибыль была умеренной. Подходит к концу несколько лет спустя.
Этот кризис привел к разорению тысяч людей, от профессиональных инвесторов до мелких вкладчиков, которые вложили все свои деньги в дела этих компаний. Многие из них потеряли все свои вложения. Директоров и рабочих компании обвинили в мошенничестве, и а такжеСтрана вступила в глубокий экономический кризис.
Любопытный анекдот об этом кризисе состоит в том, что в него были вовлечены великие персонажи того времени. Среди них следует отметить, что одним из людей, которые потеряли больше всего денег, что практически привело его к разорению, был известный ученый Исаак Ньютон.